时间价值为什么会为负

㈠ 货币贬值 是不是等于货币时间价值为负啊

不对，货币贬值是相对于实物来说的 ，指原来1块钱能买一个包子，现在只能买半个。
货币的时间价值是指资产的增值，比如你到银行存钱，之后他们会付给你利息，比如存一块，后来本息和变成1.5快。
货币贬值跟货币的时间价值完全是互不干扰的两码事。

㈡ 期权的时间价值为什么总是大于等于0的

假如亏钱状态放弃行权，则可以认为这份期权的价值为0，赚钱的情况下行权，则该期权的价值大于0，所以就有期权的内涵价值总是大于等于0，但是不代表期权的时间价值一定大于0，课本里也没有说期权的时间价值一定大于0啊，不信自己回去好好看书

㈢ 请教期权theta为正的情形该如何理解

theta描述期权合约时间价值损耗的快慢程度，表示随着期权剩余期限每单位时间流失，期权价格变化程度，theta之通常是负的，表示期权合约的价值会随着时间的流逝而消失，但是有些认沽期权的theta值可能是正的
通常是负的，很好理解，时间越接近行权日，那么合约的价值越少当然越少，负的啊
有人的答案：

突然想到可否这样解释深度实值时无红利的欧式看跌期权的负theta：
由于美式看跌期权在深度实值的时候提前执行或许是一个更好的选择（这个证明过程HB上有详尽的分析），因此若不能提前执行，那么时间价值为负，即是欧式的处境。
时间价值为负=theta为正。

如此推断的话
处于实值的附有很高利率的外汇的美式看涨期权也应该是可以考虑提前执行的？
这个又和我们一般理解的美式看涨期权的最优选择是不提前执行而是直接交易期权的一般情形相悖了，这又是为什么啊！

就是深度实质的认沽期权特殊品种行权收益更大，所以能变成正的

㈣ 期权的时间价值可以为负数吗

期权的时间价值不可能为负数。

期权是权证的一种，是指在约定的时间按约定价格买或卖的一种权力，不是必须的，也不是义务的，所以时间价值一直不会为负，到期日时时间价值最低为零。

期权是指一种合约，该合约赋予持有人在某一特定日期或该日之前的任何时间以固定价格购进或售出一种资产的权利。

㈤ 时间价值一定是正数吗资金时间价值会不会是负数为什么

摘要 如果无风险利率持续表现为负数 并且被预期会长期存在的时候 时间价值就会是负数

㈥ 什么是资金的时间价值影响资金时间价值的因素有哪些

资金的时间价值是：是资金周转使用后的增值额。

影响资金时间价值的投资因素有：

1、投资利润率，即单位资金投资所能取得的利润;

2、通货膨胀率，即对因货币贬值造成的损失所应得到的补偿;

3、风险因素，即对因风险可能带来的损失所应获得的补偿。投资分析中，资金的时间价值用利息来体现。单位时间内，利息与本金的比例即为利率，一般以百分数表示。

(6)时间价值为什么会为负扩展阅读：

时间价值的性质：

由于平值期权和虚值期权的内涵价值等于0。而权利金（期权价值）不会为0，因此，平值期权和虚值期权的时间价值总是大于0。而实值期权的时间价值大于等于小于0的可能性都存在。

美式期权时间价值总是大于等于0，而欧式期权的时间价值可能小于0。

美式期权时间价值大于0，因为美式期权可以即时行权，如果内含价值比权利金要高。无人愿意卖期权，因为一旦卖出，买方就会立即行权。

赚取因为其价差大于期权费部分的利润。但是欧式期权执行日才能行权，因此也存在卖方愿意卖出权利金小于内涵价值的实值期权。

这是因为看跌期权不跌的预期和对看涨期权有着强烈下跌的预期，后者可能由于标的资产存在较高的分红收益。因此，对于欧式期权的时间价值也可以小于0。

㈦ 期权时间价值

你得知道内涵价值指立即履行合约时可获取的总利润，也就是说我现在就执行期权时的获利，如果权利金小于内涵价值，就是我花1块就能立马赚2块。。。。哪有那么好的事情。。所以权利金一般都会比内涵价值高。如果真比他低了。。那卖期权的那个人就是傻子了。。
不过你可以这么想，真要是低了，时间价值是负数，就代表不需要时间即可获利，也是有意义的，只是由于不可能出现这种情况所以讲时间价值都是大于等于0 的。（内涵价值也是大于等于0 的，小于0 的叫虚值）

至于第二个问题我也没搞懂--~不过内涵价值不会牵扯到未来啊。。那会受影响的只有期权价格也就是权利金了。。那就得研究期权定价了。。--！！那个好复杂的说
期权定价你可以看看简单点的BS模型，或者其他像Rho之类的。
简单点来说吧，高利率情况下的折现值会减小么，那就是期权价值减小，在内涵价值不变的情况下，那就是时间价值减小了。。这是粗略的解释，详细的就去看数学模型吧。

㈧ 对于实值欧式期权，为什么只有标的资产支付较高收益的实值欧式看涨期权的时间价值 可能小于0

时间价值不会小于零，最小只会等于零，按照你上面的公式来看，当内涵价值变大，甚至大于权利金的时候，你直接行权就可以获利，所以相对的，你的行权期限拖得越长就对你越不利，所以此时时间价值等于0，

㈨ 时间溢价=期权价值-内在价值，期权价格小于内在价值时，时间溢价可以为负数

期权价格不会小于内在价值，最低等于内在价值，时间溢价不可能为负值。

时间溢价也称为“期权的时间价值”，但它和“货币的时间价值”是不同的概念，时间溢价是“波动的价值”，时间越长，出现波动的可能性越大，时间溢价越大。而货币的时间价值是时间“延续的价值”，时间延续得越长，货币的时间价值越大。
期权价格通常是期权交易双方在交易所内通过竞价方式达成的。在同一品种的期权交易行市表中表现为不同的敲定价格对应不同的期权价格。

㈩ 关于期货。为什么美式期权的时间价值总是大于0，而欧式期权的时间价值可以小于0，

这里要先解释一下什么是美式期权和欧式期权。

美式期权：买方可以在到期日或之前任一交易日提出执行。

欧式期权：买方在到期日前不可行使权利，只能在到期日行权。

由于平值和虚值期权的内涵价值等于0，而期权的价值不能为负，所以平值期权和虚值期权的时间价值总是大于等于0。

对于实值美式期权，由于美式期权在有效的正常交易时间内可以随时行权，如果期权的权利金低于其内涵价值，在不考虑交易费用的情况下，买方立即行权便可获利，因此，处于实值状态的美式期权的时间价值总是大于等于0，实值欧式期权的时间价值可能小于0。